i-admin
Viso pasaulio ETF
Kas yra viso pasaulio ETF?
Viso pasaulio ETF (angl. All-World ETF) yra biržoje prekiaujamas investicinis fondas, kuris seka globalų akcijų indeksą, apimantį tūkstančius bendrovių iš išsivysčiusių ir besivystančių šalių visame pasaulyje, taip užtikrindamas plačią diversifikaciją viena investicija. Pavyzdžiui, tokie ETF kaip VWCE ar WEBN leidžia investuotojams lengvai pasiekti pasaulinį rinkos augimą su mažomis išlaidomis, be poreikio rinktis atskiras šalis ar sektorius.
Kodėl viso pasaulio ETF – geras pagrindas investiciniam portfeliui
Investavimas į akcijas dažnai bauginantis dėl rizikos ir sudėtingumo, bet viso pasaulio ETF (exchange-traded funds) siūlo paprastą, efektyvų sprendimą. Šie fondai, tokie kaip Vanguard FTSE All-World UCITS ETF (VWCE) ar iShares MSCI ACWI, seka globalius indeksus, apimančius tūkstančius bendrovių iš išsivysčiusių ir besivystančių rinkų – nuo JAV tech gigantų iki Kinijos augimo lyderių. Kodėl jie gali būti jūsų portfolio centras?
- Pirma, diversifikacija: viena investicija paskirsto riziką per šimtus šalių ir sektorių, mažindama vienos rinkos svyravimų poveikį. Pavyzdžiui, jei JAV rinka krenta, Azijos ar Europos augimas gali kompensuoti nuostolius.
- Antra, žemos išlaidos: valdymo mokesčiai siekia vos 0,07–0,20% per metus – pigiau nei atskiri fondai ar aktyvus valdymas. Tai reiškia daugiau grąžos jūsų kišenėje ilgalaikėje perspektyvoje.
- Trečia, paprastumas ir pasiekiamumas: nereikia analizuoti individualių akcijų – ETF automatiškai reinvestuoja dividendus (kaip VWCE atveju) ir lengvai perkami per bet kurį brokerį. Istoriniai duomenys rodo, kad globalūs indeksai vidutiniškai auga 7–10% per metus, pralenkdami infliaciją.
Galiausiai, tai ilgalaikė strategija: Warren Buffett rekomenduoja panašius fondus pradedantiesiems. Įdėjus 500 € kas mėnesį, po 20 metų galima tikėtis solidžios sumos dėka sudėtinių palūkanų (pvz. €319.426 su 9% grąža).
Kokie yra viso pasaulio ETF?
ETF (exchange-traded funds) gali būti įvairių tipų, pavyzdžiui:
- Kaupiantieji (accumulating), kurie automatiškai reinvestuoja gautus dividendus siekdami didinti kapitalo augimą, ir išmokantys (distributing), kurie dividendus periodiškai grąžina investuotojams grynaisiais.
- Taip pat ETF skiriasi pagal fondo valdytoją (pvz., Vanguard, iShares ar Amundi),
- Fondai seka skirtingus indeksus (kaip FTSE All-World ar MSCI ACWI, apimančių viso pasaulio akcijas),
- Skiriasi TER (išlaikymo mokesčiai nuo 0,07% iki 0,20%),
- Taip pat galima lyginti pagal likvidumą, valiutą, emerging markets svorį ir tracking error – visa tai lemia, kuris ETF geriausiai tinka jūsų investicijų strategijai.
Žemiau yra pateikti populiariausi viso pasaulio ETF, kuriuos detaliau galima pažiūrėti justetf.com puslapyje įvedus ISIN.
| Fondo valdytojas | (Dividendus reinvestuoja) | (Dividendus išmoka) |
|---|---|---|
| Vanguard FTSE All-World UCITS ETF | VWCE (IE00BK5BQT80) 0.19% | VWRD (IE00B3RBWM25) 0.19% |
| Amundi Prime All Country World UCITS ETF | WEBN (IE0003XJA0J9) 0.07% | WEBG (IE0009HF1MK9) 0.07% |
| iShares Core MSCI World UCITS ETF | IWDA (IE00B4L5Y983) 0.20% | SWDA (IE00B4L5Y983) 0.20% |
| Invesco FTSE All-World UCITS ETF | FWRA (IE000716YHJ7) 0.15% | FTWD (IE0000QLH0G6) 0.15% |
| SPDR MSCI ACWI UCITS ETF | SPYY (IE00B44Z5B48) 0.12% | SPSA (IE000DD75KQ5) 0.17% |
Dividendus reinvestuojančių ETF palyginimas
Pradedantiesiems investuotojams turbūt labiau tinka dividendus automatiškai reinvestuojantys ETF (kaupiantieji), nes jie leidžia auginti kapitalą be jokio papildomo darbo – gauti dividendai nedelsiant investuojami atgal, o ne išmokami grynaisiais. Be to, tokia struktūra padeda išvengti mokesčių nuo gautų dividendų (15%).
| ETF | Pliusai | Minusai |
|---|---|---|
| VWCE (IE00BK5BQT80) 0.19% | Žemas TER, didelis AUM (>10 mlrd. €), puiki diversifikacija (FTSE All-World indeksas, ~4k akcijų), geras likvidumas. | Mažesnis emerging markets svoris (~10%), GBP/EUR valiutų rizika. |
| WEBN (IE0003XJA0J9) 0.07% | Itin žemas TER, pigiausias rinkoje, geras tracking (MSCI ACWI), tinka ilgalaikiam investavimui. | Mažesnis AUM (~1 mlrd. €), mažesnis likvidumas, naujesnis fondas (nuo 2021 m.). |
| IWDA (IE00B4L5Y983) 0.20% | Didelis AUM (>50 mlrd. €), aukštas likvidumas, tikslus MSCI World tracking (tik išsivysčiusios rinkos). | Neapima emerging markets (~10–15% globalios rinkos), mažesnė diversifikacija. |
| FWRA (IE000716YHJ7) 0.15% | Žemas TER, FTSE All-World indeksas, geras emerging markets svoris (~10%), patikimas Invesco valdymas. | Mažesnis AUM (~500 mln. €), vidutinis likvidumas, naujesnis (nuo 2022 m.). |
| SPYY (IE00B44Z5B48) 0.12% | Žemas TER, MSCI ACWI tracking, geras likvidumas, State Street reputacija. | Vidutinis AUM (~2 mlrd. €), šiek tiek didesnis tracking error, USD bazė (valiutų rizika). |
Kuris ETF geriausias?
Vienas populiariausių ETF yra VWCE, kuris net turi savo moto „VWCE & chill„. Pastaruoju metu dėmesį atkreipia naujesnis fondas WEBN dėl itin mažo metinio valdymo mokesčių procento.
Pvz. palyginimas NWCE ir WEBN. Fondų sandara itin panaši:
VWCE (0.19%) turi didesnį TER nei WEBN (0.07%), tad skirtumas 0.12% per metus kaupiasi ilgalaikėje perspektyvoje, ypač su reguliariais įnašais. Tai reiškia mažesnes išlaidas WEBN, bet kitus faktorius (kaip likvidumą ar fondo dydį) reikia įvertinti atskirai.
Pvz. scenarijus: 500 EUR/mėn. įnašai, 30 metų (360 mėn.), 7% vidutinė metinė grąža prieš TER: Efektyvi grąža: VWCE ~6.81%, WEBN ~6.93%. Skirtumas kaupiasi dėl sudėtinių palūkanų.
Po 30 metų WEBN uždirbtų ~12 590 EUR daugiau (dėl mažesnių išlaidų). Tai rodo, kad TER skirtumas tampa reikšmingas ilgalaikiam investavimui. Taigi, WEBN pigesnis, bet VWCE turi didesnes prekybos apimtis (yra didesnis fondas). Kiekvienas turėtų pasirinkti pagal savo strategiją.
